智通財經APP獲悉，據央視新聞報道，近段時間，隨著汽車市場的恢復，國內汽車零部件行業也進入生產旺季。記者在安徽走訪時發現，有企業24小時全線生產，訂單已經排到了明年。華創證券指出，8-12月的汽車行業高景氣度有望勝于其它行業，預計將持續為汽車板塊帶來配置吸引力，在此大背景下，自主整車與零部件依托中國制造業比較優勢、智能電動變革和增量，其中長期成長邏輯有望進一步增強，相關催化劑落地時有望進一步發酵。相關概念股：伯特利(603596)(603596.SH)、福耀玻璃(600660)(600660.SH)、中立集團(300428.SZ)、玲瓏輪胎(601966)(601966.SH)、均勝電子(600699)(600699.SH)、中鼎股份(000887)(000887.SZ)。

從市場規模上看，我國汽車零部件市場需求從3.46萬億元增長至2020年的4.57萬億元，年均復合增長率是7.2%，預計2021年我國汽車零部件銷售收入達4.9萬億元，2022年我國汽車零部件行業銷售收入達5.2萬億元。

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從產值的角度看，長江證券(000783)研究所汽車行業首席分析師高登發認為，未來十年智能電動汽車產業、零部件產業將復制過去十年智能手機高成長的歷史。智能電動汽車產業比智能手機產業大得多，預計2025年就會超過智能手機的總產值，而且未來還會持續一段時間的高增長，巨大的市場為誕生大市值的零部件公司提供了土壤。

天風證券表示，以底盤系統龍頭伯特利為例，隨著國內公司技術和能力的不斷提升，疊加缺芯給予了國內制動廠商發展良機，目前制動產品國產化進度顯著：隨著我國汽車零部件行業公司技術能力的整體提升，以伯特利為首的國產供應商逐漸開發出ABS、ESC及線控制動系統等電控制動系統產品。而從去年開始的行業缺芯事件讓國內主機廠意識到了拓展本土供應商的重要性，從目前來看國內制動系統零部件國產化進度開始加快，給予了制動系統零部件公司較好的發展機會。

華創證券還表示，當前市場情況下，核心整車標的和零部件板塊可能有類似的預期空間。不同之處在于，整車交易體量大、投資熱情躥升速度快，而零部件安全邊際好、但交易體量小需要逐步布局逐步兌現。相似目標空間下，不同投資者可能選擇有所不同。零部件的空間：因為原材料等長達兩年的影響，零部件盈利能力2Q處于歷史底部，PB其實是一個更好的估值指標，現在板塊約2.4倍仍在中樞偏低位置，按去年高點3.3倍(邏輯延續)，空間約40%。如果盈利恢復預期持續，那么PE仍有可能修復并超過16-17年高點。

相關概念股：

伯特利(603596)：公司在EPB前裝市場的市占率為8.3%，僅次于博世、ADVICE等海外大廠，為國內本土龍頭。2021年公司新增EPB項目83個，隨著新車型的量產下線，公司的EPB銷量、市占率有望進一步提升。公司預計2022年將分別新增30萬套/年WCBS總成組裝生產線、50萬套/年EPB卡鉗組裝生產線、60萬套/年WCBS閥體機加生產線、42萬套/年EPB鉗體機加生產線、32萬套/年EPB支架機加生產線、20萬套/年雙缸EPB卡鉗組裝生產線。新項目及新產能將助力EPB業務持續成長。

福耀玻璃(600660)：8月30日公司公告將對美國福耀增加投資6.5億美元，其中3億用于投資建設鍍膜、鋼化夾層邊窗生產線;3.5億用于建設一窯兩線用于生產浮法玻璃、以及4條太陽能(000591)背板玻璃加工線和配套廠房。同時，公司在鄭州規劃500畝左右用地，用于未來發展所需。公司新一輪擴產周期開啟，以應對全球化的深入以及玻璃量價齊升的需求。

中立集團(300428.SZ)：公司的鋁合金車輪已為蔚來、理想、小鵬、威馬、華人運通及牛創等多家新能源車企配套服務，并完成了比亞迪(002594)某新能源車型的項目定點和某國際頭部新能源車企的工廠認證;同時公司的鑄造鋁合金材料也是蔚來、小鵬、比亞迪等新能源車企的二級供應商。

玲瓏輪胎(601966.SH)：在新能源汽車配套領域，公司已成功配套通用五菱全系，比亞迪秦、宋、元、海洋四大系列，雷諾日產，東風本田、廣汽本田，一汽紅旗等新能源車企，上半年公司新能源乘用車配套量同比+86%，2020和2021年連續兩年蟬聯中國新能源(600617)汽車原配輪胎排行榜第一位。

均勝電子(600699.SH)：在汽車電子業務板塊，公司子公司近期先后獲得全球整車廠商客戶智能車聯V2X項目、800V高壓快充項目的定點以及自動駕駛高算力域控平臺項目的聯合開發合作。

中鼎股份(000887.SZ)：公司為全球汽車零部件行業領先企業，主導產品“鼎湖”牌橡膠密封件和特種橡膠制品，廣泛應用于汽車、工程機械、石化、辦公自動化、鐵路、船舶等領域。其主營產品包括冷卻系統配件。

關鍵詞： 新能源車企